实际贷款利率哥存款利率有不同吗？
在一定市场机制下，实际贷款利率=名义贷款利率-物价水平涨幅+银行信用风险溢价。对于一个稳定的货币系统，实际利率水平是一个比名义利率更稳定、更有效且更接近于货币实际回报率的指标。但是，现实中的金融市场并不完全符合市场经济的理论要求。我国经济体制改革尽管已经取得了巨大成就，但在某些方面仍然存在较大问题，例如，对国有企业的补贴普遍存在。这些问题的存在使得实际利率无法反映物价水平变动的实际水平，从而影响了其作为金融市场信号的作用，导致我国实际存贷款利率水平严重背离其应有的轨迹。
从存款利率的角度看，由于我国对国有企业在能源、原材料、土地等方面实行补贴政策，同时，国有企业可以以相当低的利率水平获得资金，这使得国有企业可以以较低的成本进行生产，其产品和服务的价格可以大大低于中小企业的成本价格。这实际上是一种隐性补贴，降低了国有企业的实际生产成本，而提高了中小企业的实际生产成本。由于市场上资金的实际使用者主要是国有企业，这部分隐性补贴会通过各种渠道最终反映在贷款利率中。存贷款利率之间存在相互影响的关系，存、贷款利率分别反映了公众的存款收益和成本，它们之间存在着不可分割的内在联系。一方面，存款利率的高低影响着中央银行和商业银行的成本，进而影响贷款供给量和贷款价格；另一方面，贷款利率影响存款利息的来源，进而影响存款的利率。因此，由于国有企业隐性补贴的存在，导致了存款的实际利率也大大低于应有的水平。
另外，我国目前对存贷款实行的是有管制的利率体制，存贷款利率的调整主要受行政因素的推动。并且，利率调整在时间上具有滞后性，1998年物价指数下降以来，存款利率水平一直没有降低，使得实际存款利率长期徘徊在较低的水平上。从我国存贷款利率水平与物价指数的变动趋势来看，二者相差较大，存在严重的背离现象。实际存贷款利率的不合理变动，导致了存款的实际收益低，而贷款成本过高，使得居民的存款受到通货膨胀的侵蚀，而企业的利润严重受损。实际存贷款利率水平的严重不合理，使得存贷款这种金融工具失去了其本来的功能，从而导致了资金供需双方的扭曲行为。